真人番摊官网关注互联网产品管理,交流产品设计、用户体验心得!

国企改革再次提速这三条国改主线要牢牢抓住

时间:2019-06-14 22:44 来源:未知 作者:admin

  1、央企试点混改以及部门处所混改,第三批油气范畴的混改最值得等候:泰山石油大庆华科四川美丰中国国航广深铁路地道股份湖南天雁东方钽业等。2、国有本钱投资、运营公司鼎新:光明乳业、上海交运、浦发银行、粤电力A、广州成长、珠江啤酒、江苏舜天华泰证券等。3、央企计谋重组:电气设备范畴(哈尔滨电气集团、中国东方电气集团),汽车(一汽集团、春风汽车集团)、化工(中化集团、中国化工集团、中国化学)、电力(国度电投集团、国度能源投资集团、大唐集团、华能集团、中核、中广核等)相关集团内的上市公司。

  若何维持国有企业长效不变的业绩增加将成为下一阶段宏观托底的环节之一,近期国企鼎新在政策层面较着提速,表现出鼎新的火急性。从主题投资的角度看,近期事务催化剂较多,本主题已从轨制型逐渐演化成事务型主题,我们认为下半年政策空间值得等候,催化将持续。

  ⚑近期政策层面临于国企鼎新较着提速:7月16日,国资委年中会议指出将加大央企兼并重组和混改的力度和历程;7月26日,国务院使命刘鹤担任国企鼎新带领小组组长; 2018年7月30日,国务院发布《关于推进国有本钱投资、运营公司鼎新试点的实施看法》。政策层面提速,我们认为基于以下布景和缘由:

  ⚑国有企业的盈利能力对经济增加起着举足轻重的感化。从上市公司的口径看,国有企业数目占比近三分之一,市值占比近一半,2017年年报中国有企业净利润占比接近一半,对国民经济增加影响较大。通过2015年以来的供给侧鼎新结果可见一斑,财务部数据显示,2017年国企利润总额28986亿,同比增23.5%,创2010年以来最大增幅,钢铁、有色等上年同期吃亏的行业扭亏,煤炭、交通、石油石化等行业利润同比增幅较大;宏观经济起头呈现出必然的韧性。

  ⚑在周期类行业盈利大幅改善后,欠债率起头降低,供需款式较着改善,供给侧鼎新宣布阶段性成功,但若何维持国有企业不变的业绩增加将成为下一阶段宏观托底的环节之一,国企鼎新提速在这一布景下具有需要性和必然性。

  ⚑从汗青经验来看,国企鼎新能够无效地改善国有企业的业绩:2015年7月重庆百货启动严重资产重组,2016年全年利润总额同比增16.9%;2017年8月16日中国联通混改落地,引入财产基金等计谋投资者,盈利逐步改善,17年公司实现停业收自2013年来初次实现增加,归母净利润4.3亿,同比增加176.4%。

  ⚑短期来看,按照7月30日国资委会议,降杠杆减欠债六大行动之一就是积极稳妥开展夹杂所有制鼎新。近期国资委屡次调研,各地国有企业纷纷提交鼎新方案。前期国资委召开的年中会议,下半年混改、重组、管本钱、市值办理等多项鼎新办法无望多点突围,稳步推进配备制造、煤炭、电力、通信、化工等范畴地方企业计谋性重组。

  ⚑因而,近期国企鼎新历程加快并非偶尔,下半年政策空间值得等候。

  ⚑从主题投资的角度来看,2018年6月以来,政策层面事务催化剂较多。本主题已从轨制型逐渐演化成事务型主题。我们认为下半年催化剂和事务冲击将持续,国企鼎新主题投资的空间和时间会获得拓展。

  ⚑三条主线结构下半年国企鼎新主题:1)央企试点混改以及部门处所混改。第三批油气范畴的混改最值得等候。建议关心油气+军工+处所。个股关心:泰山石油大庆华科四川美丰中国国航广深铁路地道股份湖南天雁东方钽业等。2)国有本钱投资、运营公司鼎新。除作为央企鼎新试点的国投和中粮集团之外,处所国资也正在加速结构改组与组开国有本钱投资运营公司,如上海、广东、江苏等。个股关心:光明乳业、上海交运、浦发银行、粤电力A、广州成长、珠江啤酒、江苏舜天华泰证券等。3)央企计谋重组。国资委年中会议明白,下半年要稳步推进配备制造、煤炭、电力、通信、化工等范畴地方企业计谋性重组。建议关心电气设备范畴(哈尔滨电气集团、中国东方电气集团),汽车(一汽集团、春风汽车集团)、化工(中化集团、中国化工集团、中国化学)、电力(国度电投集团、国度能源投资集团、大唐集团、华能集团、中核、中广核等)相关集团内的上市公司。

  为何国企鼎新俄然提速?

  近半个月以来,政策层面临于国企鼎新较着提速:

   2018年7月16日,国资委年中会议指出将加大央企兼并重组和混改的力度和历程;

   7月26日,国务院使命刘鹤担任国企鼎新带领小组组长,并组织召开了第一会议;会议研究摆设了近期国有企业鼎新重点使命;提出要分层类积极稳妥推进夹杂所有制鼎新,加大地方企业结构优化和布局调整并摆设了下半年的工作放置,特别是鼎新国有本钱授权运营体系体例与夹杂所有制鼎新。

  此次会议传送出四个亮点:

  一是“分层分类积极稳妥推进夹杂所有制鼎新”;

  二是“指导企业做好成长持久规划,界定主业”;

  三是“加强根本理论研究”;

  四是推进消息公开制造“阳光央企”;

  对夹杂所有制鼎新的表述2013年为“积极”,2015年为“有序”,2016年为“冲破”,2018年3月为“稳妥”;此次改稳妥推进为“积极稳妥推进”,表白在审慎的立场之上,添加鼎新的自动性。

  2018年7月30日,国务院发布《关于推进国有本钱投资、运营公司鼎新试点的实施看法》。

  近期政策层面的提速,我们认为是基于以下一些布景和缘由:

  起首,国有企业的盈利能力对经济增加起着举足轻重的感化。从上市公司的口径看,在3534家上市公司中国有企业数目占比接近三分之一,市值占比接近一半。从盈利的角度看,2017年年报中国有企业净利润占比接近一半。因为国有企业复杂的体量及净利润占比,其盈利能力对国民经济增加影响较大。

  从行业层面来看,分歧业业的国有企业占比差别较大。国有企业数占比最高的行业为钢铁、交通运输、国防军工、采掘、公用事业;市值占比最高的行业为采掘、钢铁、国防军工、建筑粉饰、交通运输;净利润占比最高的行业为采掘、钢铁、建筑粉饰、交通运输、公用事业。由此可见,资本、周期类行业遍及国有企业占比力高。

  而2015年以来的供给侧鼎新结果能够表现国有企业对于行业及宏观经济增速的影响感化。2016年,国有企业在履历了2013年以来的盈利下行后起头逆势上扬,进入分化、优化新阶段。2017年财务部数据,国企利润总额28985.9亿元,同比增23.5%,创2010年以来最大增幅,钢铁、有色等上年同期吃亏的行业扭亏,煤炭、交通、石油石化等行业利润同比增幅较大;电力等行业利润同比降幅较大。同时供给侧鼎新也使得GDP增速竣事了2010年以来的持续下滑,宏观经济起头呈现内生增加带动下的经济韧性。因而不只改善了钢铁、煤炭等行业的盈利程度,并且对宏观经济增加也起到了必然的托底感化。

  在周期类行业盈利大幅改善后,欠债率起头降低,供需款式较着改善,供给侧鼎新宣布阶段性成功,但若何维持国有企业不变的业绩增加将成为下一阶段宏观托底的环节,国企鼎新提速在这一布景下的需要性和必然性也就昭然若揭了。

  从汗青经验来看,国企鼎新能够无效地改善国有企业的业绩,提拔运营效率,进而达到不变经济增速的政策方针。

  中国联通是大型央企第一家进行国有股份制多元化鼎新的公司。2017年8月16日中国联通混改落地,引入财产基金等计谋投资者,盈利逐步改善。17年公司实现停业收入2748.3亿元,同比增加0.2%,自2013年来初次实现增加,归母净利润4.3亿,同比增加176.4%。

   2015年7月重庆百货正式启动严重资产重组工作,2016岁首年月成功受让商社汽贸等五家公司 100%股权,积极鞭策公司混改,9月份公司停牌规画非公开订价增发,拟引进计谋投资者。混改无效增厚了公司业绩,2016年重庆百货全年利润总额 4.19亿元,同比增加16.88%;实现归属于母公司净利润3.42亿元,同比增加11.79%;每股收益1.03元,同比增加17.05%

  从短期来看,虽然资管新规细则全面落地,而且施行力度和节拍较着宽松,再加近期对于去杠杆的表述从“去杠杆”到“连结宏观杠杆率的根基不变”再到“稳杠杆”、“布局性去杠杆”,然后到近期国常会中未有“去杠杆”的政策表述,但我们判断坚定守住不发生系统性风险的底线日国资委召开的深化供给侧布局性鼎新鞭策地方企业高质量成长通气会,降杠杆减欠债六大行动之一就是积极稳妥开展夹杂所有制鼎新。从当局层面看,近期国资委屡次调研,各地国有企业纷纷提交鼎新方案。前期国资委召开的年中会议对下半年重点工作作出摆设,下半年混改、重组、管本钱、市值办理等多项鼎新办法无望多点突围。

  因而,在如许的布景下,近期国企鼎新历程加快并非偶尔,下半年政策空间值得等候。

  新一轮国企鼎新历程回首

  1、“1+N”文件系统根基构成

  2013年召开十八届三中全会,对新期间全面深化国有企业鼎新进行了计谋摆设,明白了新期间全面深化国有企业鼎新的严重使命。2015 年 9 月 13 日《中共地方国务院关于深化国有企业鼎新的指点看法》下发,以及配套文件接踵出台,迄今为止,深化国有企业鼎新的指点文件系统“1+N”根基构成。

  2、历程:从“四项鼎新”到“十项试点”

  (1)“四项鼎新”首批央企鼎新试点

  2014年7月国资委启动“四项鼎新”试点,包含六家央企及旗下三十几家上市公司。

  一是地方企业改组国有本钱投资公司试点(中粮、国投); 二是地方企业成长夹杂所有制经济试点(国药、中国建材); 三是地方企业董事会行使高级办理人员选聘、业绩查核和薪酬办理权柄试点(中国节能、中国建材、新兴际华、国药); 四是向地方企业派驻纪检组试点(2-3家企业)。 为抓好试点,国资委特地成立了四个专项小组,破解国资国企鼎新面对的难题。

  (2)“十项试点”

  2016岁首年月,在履历了南北车归并,国度核电和中国电力归并,主推国企鼎新高潮之之后,国务院研究决定开展“十项鼎新试点”,以点带面、以点串线,构成经验、复制推广。

  1)第一批混改试点

  2016年下半年,夹杂所有制鼎新不竭凸显其在国企鼎新中的主要性。2016年9月国资委通过中国联通混改方案,以联通事务作为混改驱动。至2016岁尾,政治局会议和地方经济工作会议强调以混改作为国企鼎新的冲破口。

  第一批6家试点央企集团包罗东航集团、联通集团、南方电网、哈电集团、中国核建、中国船舶工业。随后,浙江省国资委、省财务厅、浙江证监局结合发布了浙江省第一批国有控股夹杂所有制企业员工持股试点企业名单,一共5家,别离为:浙江勿忘农种业股份无限公司浙江西医药大学中药饮片无限公司、浙江省交通规划设想研究院、杭州热电集团无限公司、浙江海正药业股份无限公司(独一上市A股)。

  以联通为例,中国联通是“6+1”中唯逐个家集团全体混改的试点公司。为什么联通需要混改,而挪动、电信不要?归根究底,就是合作力不足。中国联通在三大运营商顶用户数起码;以2017年营收来看, 中国挪动为6683万亿,中国电信为3662万亿,中国联通为2748万亿;以2017年净利润来看,中国挪动为1144.1万亿,中国电信为187.6万亿,中国联通为16.8万亿。因而中国联通火急需要通过混改提高集团的合作劣势。

  联通混改历程:

   2017年7月,暗示混改试点方案已获得发改委批复;

   2017年8月,780亿混改方案出炉,引入腾讯、百度、京东、阿里巴巴等多位计谋投资者,认购中国联通A股股份。

  联通混改方案:

   引入投资者:引入腾讯、百度、京东、阿里巴巴、滴滴、光启、网宿科技、用友、还有中国人寿、前海木基金等多家公司,计谋投资合计 747 亿。

   让渡股份:由联通集团向布局调整基金和谈:让渡其持有的约 19 亿股股份,让渡价款约 129.75 亿元。

   股权激励:向焦点员工首期授予不跨越约 8.48 亿股限制性股票,募集资金不跨越约 32.13 亿元。

  2)第二批混改试点已批复7家、第三批混改试点名单将出炉

  2017年4月,发改委在发布会上暗示已启动了第二批10家企业的混改试点工作。为了加强对夹杂所有制鼎新的调研督察,发改委会同相关部分构成12个调研组,对19家试点企业和31个省(区、市)的混改工作开展了全面调研。

  目前,发改委曾经遴选出第三批试点企业,目前正在按法式报批。在第三批混改试点中,除了继续选择部门地方企业纳入试点范畴,还按照处所申请,遴选一部门处所国有企业纳入试点。下一步,发改委将放松实施第三批混改试点,指点制定和批复试点方案,跟踪试点实施环境,及时协调处理试点中碰到的凸起问题,加强试点经验总结,通过案例推介等体例及时在面上推广

  本年7月20日,31家第三批混改试点企业曝光,10家地方子企业涉及范畴包罗军工、油气能源等,其类企业至多2家,军工企业至多2家。还有不低于2家入围企业,来历于一家商贸物流类央企旗下的两子业。

  (3)“双百步履”

  2018年3月,国资委发布《关于开展“国企鼎新双百步履”企业遴选工作的通知》,国务院国有企业鼎新带领小组办公室决定拔取百家地方企业子企业和百家处所国有骨干企业,在2018-2020年期间实施“国企鼎新双百步履”。

  此次鼎新勾当申报有超200家地方企业子企业,近300家处所国有骨干企业登科率大致为1/2,1/3;每省3-5家。估计会在8月份发布最终成果。

  此次遴选尺度次要有三个

  (一)有较强的代表性。保举企业主停业务凸起,资产具有必然的规模,外行业成长中具有较强影响力,准绳上是该当是利润核心,而非成本费用核心。

  (二)有较大的成长潜力。保举企业能够是深化鼎新与运营成长形势较好的焦点骨干企业,能够是面对激烈合作、亟需通过鼎新提高效率、提拔焦点合作力的企业,也能够是临时处于坚苦阶段,但有打算、有决心通过鼎新实现脱困成长的企业。

  (三)有较强的鼎新志愿。保举企业的次要担任人及营业部分能充实理解控制国企鼎新精力,能敢为人先、勇于摸索、攻坚克难,能在鼎新重点范畴和环节环节率先取得冲破。

  “双百步履”的施行,表白国度层面但愿扩大笼盖面,进一步深化推进国企鼎新。

  3、2018年以来较着加快

  从将来鼎新动向看主题投资主线

  国企鼎新主题投资时间跨度长,其汗青演化大致过程为:13-14年政策摸索期,处所先行先试。事务性冲击较多,市场预期和情感高涨;15-16年顶层设想成型期。在混改和员工持股方面,采纳了较之前审慎的立场,市场预期逐渐降低,次要靠博弈来引领行情;17年起头:政策落地阶段,央企混改的程序加速,2018年6月以来,政策层面事务催化剂较多。本主题已从轨制型演化成事务型主题。一般而言,事务型主题属于短期机遇,但若催化剂和事务冲击可以或许持续,以至升温,主题投资的空间和时间会获得拓展。

  在国企鼎新主题投资中,资产注入和兼并重组是最主要的投资逻辑之一,但分歧企业,本钱运作进度纷歧。若何预判资产运作动作的快慢,可参考要素之一即是它的控股股东能否属于国有本钱运营公司和投资公司。国有本钱投资运营公司承担着国资流动重组、结构调整的使命,确立为运营和投资公司试点,有益于鞭策旗下国有本钱全体上市、兼并重组、调整结构,并对相关公司后续夹杂所有制、薪酬及市场化选聘发生鞭策感化。

  目前营运和监管国有资产的主体分为五类公司形态:

  1、国有本钱授权运营体系体例

  此前,国务院明白了国有资产的鼎新标的目的,推进两类公司扶植,即“国有本钱投资和运营公司”,明白了国有本钱投资和运营公司从“管资产”向“管本钱”标的目的改变。目标就是要打破当局--企业的两层架构,变成当局--本钱运营平台--实体企业的三层架构组织形式,实现政企分手。

  2014年,国资委初次在国度开辟投资公司、中粮集团两家央企试点开展国有本钱投资公司扶植。

  2017年,国有本钱投资、运营公司试点将扩容且授权力度正在加大。新增神华、宝武、中国五矿、招商局、中交、保利等6家央企扩大试点,运营公司试点在诚通集团、中国国新开展,合计试点企业已达10家。

  2017年下半年,扩容力度进一步加大,多家选定的试点央企根基曾经明白了鼎新思绪并制定了响应的鼎新方案,处所国资国企也加快结构,纷纷改建和组开国资投资、运营公司。

  2018年7月30日,《关于推进国有本钱投资、运营公司鼎新试点的实施看法》明白了国有本钱投资、运营公司鼎新试点的次要内容。

  一是功能定位。国有本钱投资、运营公司均为在国度授权范畴内履行国有本钱出资人职责的国有独资公司,是国有本钱市场化运作的专业平台。此中,国有本钱投资公司次要以办事国度计谋、优化国有本钱结构、提拔财产合作力为方针;国有本钱运营公司次要以提拔国有本钱运营效率、提高国有本钱报答为方针。

  二是组建体例。国有本钱投资、运营公司可采纳改组和新设两种体例设立。

  三是授权机制。采纳国有资产监管机构授予出资人职责和当局间接授予出资人职责两种模式开展国有本钱投资、运营公司试点。

  四是管理布局。国有本钱投资、运营公司设立党组织、董事会、司理层,充实阐扬党组织的带领感化、董事会的决策感化、司理层的运营办理感化。

  五是运转模式。包罗国有本钱投资、运营公司的组织架构、履职行权体例、选人用人机制、财政监管、收益办理及查核机制等。六是监视与束缚机制。完美对国有本钱投资、运营公司的监视系统,并实施绩效评价。

  2、央企计谋重组

  跟着国度经济成长进入新阶段,我国将进一步推进供给侧布局性鼎新。特别是当下,国有本钱布局不合理,资本设置装备摆设效率低下,同质化严峻等问题。很多企业同质化现象非常严峻,好比南车和北车,长年占领全球市场的第一第二位,但为了扩大市场份额,恶意压价,形成了恶劣的负面影响。因而,自十八大以来,兼并重构成了新一轮国企鼎新的重点之一。

  截至2018岁首年月,国资委先后主导完成了19组,36家央企的计谋重组,地方企业数量削减至97家。国资委年中会议明白,下半年要稳步推进配备制造、煤炭、电力、通信、化工等范畴地方企业计谋性重组。

  此前《2018年中国国企国资鼎新成长演讲》中提出,2018年国企重组将呈现“四个愈加”:

  起首,国企重组将愈加聚焦提拔合作力,结实推进计谋性重组。国企重组将从“国内合作为主”向“国表里合作并重”改变,以提拔合作力为主体要求,稳步推进配备制造、煤炭、电力、通信、化工等范畴地方企业计谋性重组,不为“重组”而“重组”。

  其次,国企会愈加重视重组质量结果,加速推进内部资本重组。央企重组不只仅是组织形式的重组,还将优化财产资本设置装备摆设,重视内部资本整合协调;特别是对于营业同质化严峻的企业,将进行“一个财产,一家集团公司”思绪整合。

  三是愈加阐扬财产协同感化,稳步推进企业重组整合。国有企业将加强财产链上下流重组并购力度,鞭策向高端价值链的延长与转型升级,勤奋制造全财产链合作劣势。

  四是愈加关心财产成长标的目的,积极推进新业态新范畴重组并购。将来的国企鼎新主攻标的目的将会是计谋性新兴财产,将环绕国度计谋成长标的目的积极推进新业态、新范畴重组并购,出格是对主要性前瞻性计谋性财产、生态情况庇护、共用手艺平合等主要行业和环节范畴,加强重组并购。

  建议关心电气设备范畴(哈尔滨电气集团、中国东方电气集团),汽车(一汽集团、春风汽车集团)、化工(中化集团、中国化工集团、中国化学)、电力(国度电投集团、国度能源投资集团、大唐集团、华能集团、中核、中广核等)相关集团内的上市公司。

  3、夹杂所有制鼎新

  夹杂所有制鼎新是国企鼎新内容中进展最快,涉及范畴最大的。国资委在年中会议中再一次强调在电力、石油、天然气、铁路、民航、电信、军工等范畴深化夹杂所有制鼎新迈出本色性程序”。第一批、第二批、第三批混改试点企业的甄选都在这七大行业内试水。

  “在电力、石油、天然气、铁路、民航、电信、军工等范畴深化夹杂所有制鼎新迈出本色性程序”,第一批、第二批、第三批混改试点企业的甄选,均兼顾到这七大行业的混改试水。目前,电力、石油、天然气、铁路、民航、通信、军工等垄断性和产能过剩行业为混改的重点冲破范畴,已取得必然进展。

  此前有动静称,央企混改试点在七大垄断范畴的复制推广,自上而基层面,建议关心首批试点以外、集团鼎新提速的相关上市国企,重点包罗:铁龙物流大秦铁路(铁总)、许继电气(国度电网);大庆华科(中石油);中国国航(国航);航天成长、航天科技(航天科工集团)等。

  同时,跟着混改的深切,从央企辐射四处所国企,积极稳步推进混改历程。

  与前两批比拟,推进混改的范畴逐渐扩大,正在从垄断范畴向非垄断范畴延长,从地方企业向处所国企扩展。

  日前,国度发改委政策研究室主任严鹏程暗示,第三批试点的遴选工作曾经动手启动。此中石油、天然气范畴混改试点,拟待油气行业鼎新方案正式实施后,在第三批试点中统筹推进。与前两批比拟,推进混改的范畴逐渐扩大,正在从垄断范畴向非垄断范畴延长,从地方企业向处所国企扩展。

  第三批混改试点10家地方子企业涉及范畴包罗军工、油气能源等,其它类企业至多2家。油气范畴混改拟在第三批试点中统筹推进:2017年1月,中石油天然气发卖南北分公司接踵成立;中石化发卖子公司完成增资后,将择机上市。2月10日,中油本钱正式挂牌,登岸深交所。这意味着中石油的国企夹杂所有制鼎新在分类推进范畴迈出主要一步。跟着国度国企鼎新小组的工作摆设,油气各财产链的混改试点已有序展开,无望在顶层设想出台后接踵发力取得边际冲破。

  4、三条主线结构下半年国企鼎新主题

  (1)央企试点混改以及部门处所混改

  在细分板块选择上,仍然首选央企试点板块,第二批试点企业的鼎新方案次要在上市公司子公司层面,第三批油气范畴的混改最值得等候。油气范畴资产体量大,垄断程度较高,混改对相关公司业绩的改善空间具备更想象力。 建议次要关心的混改细分板块:油气+军工+处所。个股重点关心:泰山石油大庆华科四川美丰、恒通股份、中国国航广深铁路铁龙物流长春一东北化股份地道股份湖南天雁东方钽业。

  (2)国有本钱投资、运营公司鼎新

  除作为央企鼎新试点的国投和中粮集团之外,处所国资也正在加速结构改组与组开国有本钱投资运营公司。上海、广东、江苏、山东、河北五个省市走在了国有本钱办理平台试点实践的前列,别离成立了上海国盛、上海国际、广东恒健、粤海控股、江苏国信、山东鲁信、河北融投几大较为典型的国有本钱办理平台。相关上市公司包罗:光明乳业、上海交运、浦发银行、粤电力A、广州成长、珠江啤酒、江苏舜天华泰证券鲁信创投等。

  (3)央企计谋重组

  截至2018岁首年月,国资委先后主导完成了19组,36家央企的计谋重组,地方企业数量削减至97家。国资委年中会议明白,下半年要稳步推进配备制造、煤炭、电力、通信、化工等范畴地方企业计谋性重组。建议关心电气设备范畴(哈尔滨电气集团、中国东方电气集团),汽车(一汽集团、春风汽车集团)、化工(中化集团、中国化工集团、中国化学)、电力(国度电投集团、国度能源投资集团、大唐集团、华能集团、中核、中广核等)相关集团内的上市公司。

  相 关 报 告

  关心微信公家号:企查查查看更多公司头条消息

  违法和不良消息举报德律风:举报邮箱:

  亲爱的顾客,您也能够间接拨打企查查官方德律风: 或者 联系企查查官方客服,我们将及时为您解答问题。

  还能够添加

  还能够添加

  添加企业或小我

  添加企业或小我

  登录企查查

  扫码登录请利用

  1.完成领取后可在我的-我的发票中申请发票

  2.VIP会员自领取完成之时起5分钟内生效

  关注 互联网的一些事 官方微信,回复" 263 " 即可在微信里阅读本篇内容。

  在查找公众号中搜索:织梦58,或者扫描下方二维码快速关注。

围观: 9999次 | 责任编辑:admin

回到顶部
describe